RedStone oracle

RedStone a été fondé en avril 2021 et ses cofondateurs sont Jakub Wojciechowski et Marcin Kazmierczak. La documentation de RedStone fait état de plus de 200 protocoles sur plus de 110 chaînes et organise les produits en trois couches: données de marché, efficacité du capital et intelligence des risques. La troisième couche vient d'une acquisition: RedStone a racheté la plateforme de notation de crédit on-chain Credora et l'exploite désormais sous le nom de Credora by RedStone, comme le rapporte Ian Allison dans CoinDesk.

La comparaison de RedStone avec les autres grands réseaux, dont Chronicle, figure dans la liste des principaux réseaux d'oracles.

La croissance de RedStone dans la finance traditionnelle passe par la tokenisation de fonds. Securitize, qui émet des fonds tokenisés pour des institutions, a choisi RedStone comme principal fournisseur de données pour ses produits actuels et futurs, parmi lesquels l'Apollo Diversified Credit Securitize Fund (ACRED), le USD Institutional Digital Liquidity Fund (BUIDL) de BlackRock et le Senior Credit Opportunities Fund (SCOPE) de Hamilton Lane. Les flux permettent d'utiliser ces fonds dans des protocoles de prêt comme Compound, Morpho et Spark, comme le rapporte Daniel Kuhn dans The Block.

La valeur nette d'inventaire d'un fonds privé provient d'un seul administrateur de fonds et ne peut donc pas être vérifiée en comparant plusieurs prix de marché. Pour ce cas, Securitize et RedStone ont publié le Trusted Single Source Oracle, un modèle dans lequel chaque mise à jour de VNI porte une signature, un horodatage et un hash qui la relie à la mise à jour précédente, comme l'explique Margaux Nijkerk dans CoinDesk.

Les flux Proof of Reserve de RedStone prennent des données de réserves auprès d'API de dépositaires et de plateformes d'échange, d'administrateurs de fonds comme CACEIS, de relevés bancaires et de smart contracts, et les publient on-chain sous forme de flux de prix. RedStone recense des flux de VNI et de réserves pour l'or tokenisé, les bons du Trésor, les obligations d'entreprises, les coffres de crédit privé ainsi que les tokens de liquid staking et de restaking. La documentation de RedStone avertit aussi que le prix d'un actif tokenisé sur le marché secondaire est exposé à la manipulation de liquidité et constitue une donnée d'entrée faible pour un marché de prêt. Sur Canton Network, la blockchain qui héberge plus de 6 billions de dollars d'actifs tokenisés comme des pensions sur titres du Trésor et des prêts syndiqués, RedStone est devenu le principal fournisseur de flux de données, rapporte Krisztian Sandor dans CoinDesk. Pour en savoir plus sur le volet fonds: fonds tokenisés.

La conception de base de RedStone est le modèle pull. Dans le modèle pull, les fournisseurs de données signent des prix hors chaîne, l'application joint le paquet signé à la transaction de l'utilisateur, et le contrat vérifie les signataires et l'horodatage avant de prendre la médiane. Le protocole décide du nombre de signataires uniques qu'il exige, et RedStone recommande une procédure de mise à niveau afin qu'un protocole puisse remplacer rapidement un fournisseur de données. Le gas n'est payé que pour les prix réellement utilisés.

Pour les marchés de prêt qui attendent un prix enregistré on-chain, RedStone exploite un modèle push construit sur le modèle pull: un relais écrit le prix on-chain selon une pulsation régulière ou lorsqu'il dépasse un seuil d'écart. Les relais sont sans permission, et chacun peut en exploiter un, car le contrat valide les données signées. Les flux push fonctionnent sur les chaînes EVM, Starknet et Fuel. RedStone Bolt sert les chaînes aux temps de bloc très courts, et RedStone Live diffuse en continu des prix d'actions, de devises, de matières premières et de crypto-actifs vers des systèmes de trading hors chaîne. La fiche publique d'ethereum.org décrit RedStone comme spécialisé dans les flux de prix pour les liquid staking tokens, les liquid restaking tokens et les dérivés de staking de Bitcoin. Les taux de référence institutionnels sont un autre marché, présenté sur la page consacrée aux fournisseurs de flux de prix crypto.

Dans le classement des oracles de DefiLlama, RedStone est le troisième réseau d'oracles par valeur totale sécurisée (TVS), avec 4,33 milliards de dollars sur 90 protocoles (septembre 2026). DefiLlama identifie SparkLend comme le plus grand utilisateur avec 1,87 milliard de dollars, soit 43 %, suivi de Lista DAO avec 1,12 milliard de dollars, HyperLend avec 401 millions de dollars et le protocole de prêt cap avec 289 millions de dollars. Gearbox et les SoSoValue Indexes lisent aussi les flux de RedStone.

DefiLlama recense RedStone sur Ethereum, BSC, Hyperliquid L1, Avalanche, Mantle, Arbitrum, Sei, TON, Base, Sonic, Blast et Mode. RedStone annonce 9,12 milliards de dollars sécurisés, plus du double du chiffre de DefiLlama. DefiLlama ne compte que la valeur bloquée dans les protocoles DeFi qu'il suit.

RED est le token utilitaire natif du réseau RedStone. Les détenteurs peuvent le staker pour contribuer à sécuriser les flux de données, avec des récompenses de staking versées en RED que RedStone estime à environ 6 à 11 %, plus des récompenses de partenaires dont EigenLayer. RedStone cite Coinbase, Revolut, Binance, Kraken et Upbit parmi les plateformes qui listent RED, et a publié un livre blanc MiCA pour le token. Le staking de RED passe par EigenLayer, le protocole de restaking d'Ethereum, où RedStone a été le premier grand fournisseur d'oracles à lancer un service de validation de données, comme le rapporte Alex O'Donnell dans Cointelegraph.

RedStone Atom organise des enchères sous pli scellé avant qu'une mise à jour de prix qui déclenche des liquidations n'arrive on-chain, si bien que la valeur de cette mise à jour revient au protocole de prêt et non aux bots MEV (documentation de RedStone).

Dans le modèle pull, une grande partie de la sécurité se trouve dans le contrat propre du protocole: le nombre de signataires requis, l'âge accepté d'un horodatage et la liste des signataires autorisés sont des paramètres que choisit l'équipe qui intègre l'oracle. Un marché de prêt qui les règle de façon laxiste porte lui-même ce risque. La concentration est le second point, SparkLend représentant 43 % de la valeur que DefiLlama attribue à RedStone. Pour les fonds tokenisés, un flux de VNI dépend d'un seul administrateur, ce que le modèle Trusted Single Source Oracle cherche à rendre vérifiable.

Une équipe risques peut vérifier le seuil de signataires et la fenêtre d'horodatage de sa propre intégration, les paramètres de pulsation et d'écart de tout flux push, la différence entre les 9,12 milliards de dollars annoncés par RedStone et les 4,33 milliards de dollars de DefiLlama, et si un actif tokenisé est valorisé par la VNI, des données de réserves ou un marché secondaire peu liquide. L'affirmation de RedStone selon laquelle aucune erreur de prix n'a eu lieu est sa propre déclaration. Les cas de défaillance généraux figurent sur la page réseaux d'oracles.

Les réseaux d'oracles font partie de la thématique Investissement & actifs numériques de Finance Loop. Finance Loop a organisé à Francfort une table ronde sur les réseaux d'oracles décentralisés pour les smart contracts, un pré-événement de la Crypto Assets Conference de la Frankfurt School et de Deutsche Börse, et ses événements couvrent les fonds et les marchés de prêt qui lisent ces flux, des fonds tokenisés au prêt DeFi. Les dates figurent dans le calendrier des événements. Cette table ronde à Francfort était sponsorisée par Chainlink, un autre réseau d'oracles.

RedStone est un oracle blockchain qui fournit des prix, des valeurs nettes d'inventaire et des données de réserves à des smart contracts sur plus de 110 chaînes. RedStone propose un modèle pull, dans lequel l'application apporte des données signées dans sa propre transaction, et un modèle push qui enregistre les prix on-chain pour les marchés de prêt.

RED est le token utilitaire du réseau RedStone. Les détenteurs le stakent pour contribuer à sécuriser l'oracle et reçoivent des récompenses de staking en RED. Les protocoles qui intègrent le modèle pull utilisent des clés API de RedStone pour récupérer les données signées.

RedStone a été fondé en avril 2021. CoinDesk cite Jakub Wojciechowski et Marcin Kazmierczak comme ses cofondateurs.

Oui. RedStone Proof of Reserve prend des données de réserves ou de VNI vérifiées auprès de dépositaires, d'administrateurs de fonds, de relevés bancaires ou de smart contracts et les publie on-chain sous forme de flux mis à jour selon un calendrier et lorsque la valeur change. RedStone cite le flux Lombard LBTC comme son implémentation de référence pour un liquid staking token de Bitcoin.